新冠疫情衝擊，美國標普500指數，曾經從2月份的高點暴跌 34%，一堆被動型基金，也因此產生流動性的問題，這本來應該是非常有利於主動管理型基金的環境，但數據顯示，在這動蕩的幾個月裡，扣除費用後，大多數美國股票基金的表現都不及大盤指數。在主動式管理的大盤股美國股票基金中，59%的基金，今年前四個月的表現遜於大盤。過去15年裡，更高達88%的基金，表現不如標普。研究公司 CFRA 的高級主管 Todd Rosenbluth 說：這本來是主動基金大放異彩的時機，「得到一個正中直球，他們揮棒，但失手的時候更多」…為何基金經理人，錯過這麼好的機會？華爾街日報》有詳解…VVIP搶先閱讀全文
本文為風傳媒特邀導讀人金牛幫幫忙撰寫，請點此訂閱免費電子報。尚未成為VVIP會員請點此訂閱：特別版華爾街日報VVIP方案。本方案僅風傳媒讀者專屬，以低於原價3折以下之全球最優惠價，即可無限暢讀中英日文全版本之華爾街日報全部內容。
