如何利用技術線形選股,精準抓出個股波段起漲點、多空轉折點,加碼及賣出時機,大賺數倍獲利?《今周刊》專訪多位技術線形達人,透過他們多年看盤心得分享,給投資人最簡單、實用的一招。
專業投資人 蕭明道
掌握四大要素 發掘攻擊訊號
靠技術指標選股,常會遇到一些盲點。比方說,當個股上漲時,一般人很難認定那是多頭的回升波,還是整理過程中的小幅波動,抑或是空頭的反彈波。當無法確定行情有多大,能走多久時,投資人自然也不知道該投入多少資金進場布局。
要突破這個瓶頸,只要利用DMI(趨向指標),就能解決。DMI指標,是由四條線所構成,分別是正DI、負DI、ADX及ADXR。
以尋找個股買點為例,當正DI值突破負DI值時,顯示多方力道增強,可視為買進訊號;將符合這個標準的個股,先納入口袋名單後,再觀察ADX的表現。一旦ADX由下往上翻揚,就要注意,多頭已吹起反攻號角,一個攻擊波已然成形。
找出攻擊訊號後,想要了解未來空間有多大,就要搭配量觀察。過去經驗,在多頭趨勢運行下,都會先有一個暖身量產生;也就是行情剛起跑時,量會先增加後,又再往下掉,出現一個凹洞量,代表籌碼安定;等到第二次量再上來時,應把握機會,因為股票就要發動上漲了。所謂量先價行,就是這個道理。
量要增加到何種程度,才具指標意義?建議投資人可先找出一條均量線,或直接以五日均量做基準,當個股成交量第二次突破均量線時,就是買進訊號;行情有可能走個三、五天,甚至三、五周,完全看量決定。當量溫和增加,五日均量緩步上升,就可準備加碼;等出現股價壓回,成交量縮時,就是好買點。
切記,藉由DMI指標找出個股進場時機,必須搭配量參考;若正DI突破負DI,但量能不足,行情也走不遠。另外,ADX的位置在什麼地方,也有重要意義,必須一併考慮。舉例來說,投資人可將正DI當作原告,負DI當作被告,ADX當作法官。
若ADX在正、負DI的下方,就代表法官在睡覺,無法判案,行情多空未明;當ADX彈起來,就代表法官去上班了,此時要看它偏向哪一方。如果ADX靠近正DI、上漲方向指標,就意味原告會贏,行情樂觀;反之,ADX靠近負DI、下跌方向指標,就代表被告會贏、原告會輸,行情保守看待。
透過簡單的比喻,投資人便能了解指標之間的關係;但,要是出現大多頭行情,ADX在正負DI上方,呈現一面倒狀態,這個行情就稱作「飛龍在天」,此時投資人要避免自己中途被洗出場,最好方式,就是「上訴高等法院」,把ADXR找出來。