整體上來看，國內銀行的資產品質確實是相當不錯，並沒有因為升息而造成資產品質滑落，也難怪升息期間的台股盡墨，大家反倒積極抄底買進銀行主體的金控股了...
最近大家又重新愛上金融股，根據2023年7月最新公布的定期定額交易戶數統計排行月報表，前五名有四檔就是金融股，第一名依舊是萬年不敗的台積電。
這些金融股合計交易戶數超過十萬以上，而台積電大概將近六萬戶，人氣也出現黃金交叉，其中有一個重點是，這些金融股通通都是以銀行為主，顯然大家也注意到了，銀行放款隨著升息本來就會受惠，但這邊又要思考一件事情，當升息壓力變大時，銀行放款是不是會有呆帳的壓力，所以藉著這次機會，我們就特別針對銀行股進行研究。
一表看懂銀行營運狀況
上面這張標應該夠清楚了吧？我去銀行局還有各家公司法說會資料彙整而來，依序是逾放比、備抵呆帳／逾期放款、銀行獲利占金控比例。
先來說一下逾放比，以100元為例，如果永豐銀行逾放比是0.08％，那就代表有0.08元為變成呆帳，而上面列出這幾家金融股，都是以銀行放款或金控旗下銀行部門為主要獲利，逾放比最高的是王道銀行0.31％，這水準其實相當優異，其實在「台灣金融股從2020年就慘到現在！還在持續存股的到底是天才或阿呆？」就有提到歐美都在2％以上，這對照起來可見一般。
再來是備抵呆帳／逾期放款的比例，這代表公司提列給逾期放款的倍數有多說，簡單說，當銀行放款100元給客戶很有可能爆出違約時，那麼這時候提列100元備抵呆帳就表示有100％的防護力，如果提列到300元就是300％，百分比當然是越高越好，當這個數值變高，通常表示逾放金額變少，也就是預期呆帳降低，又或者是提列金額提高，這在疫情或升息期間也是考驗，因為升息壓力有可能迫使逾放比提升，不過回頭看看這些銀行的最新營運狀況，最低的是王道銀行及合庫銀行都還超過400％以上，至於最強的是永豐銀行、台新銀行分別創造1545.13％、1088.35％。
最後一個是銀行佔金控獲利的百分比，銀行股當然是100％沒問題，另外比較低的有中信銀行73％、永豐銀行79.9％，其餘以銀行獲利為主體的金控都在八成甚至九成以上，整體來說都很高。至於中信銀行比較低，這是因為中信金底下還有台灣人壽，當然就會降低銀行端的貢獻比重。另外永豐銀行的母公司永豐金，則有永豐證券貢獻另外一部分的獲利。
整體上來看，國內銀行的資產品質確實是相當不錯，並沒有因為升息而造成資產品質滑落，也難怪升息期間的台股盡墨，大家反倒積極抄底買進銀行主體的金控股了。
