由於澳洲沒有任何潛艦自製經驗，故要求各國投標、共同合作開發設計，在淘汰了美、英、德、法、義等國的著名廠商後，澳洲最終的選擇是和瑞典Kockums 船廠合作，以瑞典西哥特蘭級（Vastergotland Class）為設計的基礎，放大二倍，成為適合遠洋作業的3,000噸級傳統動力潛艦，並將其命名為柯林斯級(Collins Class)。
由於是紙上設計、全新為澳洲打造的「特規」潛艦，為了讓原型艦下水，費用總金額原本估算為38.92億澳元（以CPI與匯率換算，約合2016年的100.3億澳元，約70億美元）。雖耗資頗鉅，是澳洲有史以來最大的單一國防建案，但瑞典承諾經由此案，將提供澳洲先進的管理和生產技術，讓澳方最終能將潛艦自製率提升到70%。
但1993年，第一艘柯林斯潛艦下水後，立刻發現設計上有嚴重問題，包括艦上15個燃料箱有嚴重設計缺失，它們無法進行空燃料箱海水配重作業。而潛艦的大軸軸封設計不良，導致滲漏問題，進而引發螺旋槳推進振動上的損耗。螺旋槳推進器製造品質不良，由手工製作螺旋槳葉之故，鉚釘接合誤差問題不斷發生，螺旋槳材質也過度脆弱。但瑞典廠商不承認是己方問題，且要求澳洲政府，如果要改良螺旋槳，不論更換或改型都侵犯瑞典智慧財產權，必須重訂合約且付出高額違約金。
由於問題嚴重，澳洲政府遂將原本瑞、澳二國合資的國營潛艦公司全部股份買下，成為澳洲獨資公司，拖到2000年才解決與瑞典之間的商業衝突。
除了前述推進系統、油箱系統設計的缺失外，還包括供電系統設計不良、潛艦噪音大等；瑞典焊接品質有問題，導致艦體有崩潰裂解的危險。因為瑞典擅長小型潛艦設計，故使用了「部分深融焊接」（partial penetration welds）技術。但這種焊接技術並不適用於遠洋深海作戰潛艦。
由於缺乏經驗，澳洲當初與瑞商訂定合約時，並未注意到此一細節，造成全部6艘潛艦幾乎要「重新打造」，改採以「全深融焊接」（full penetration welds）技術焊接。故首艘柯林斯級下水之後，還未成軍就重新補強焊接，直到6艘都服役之後的2010年4月，澳軍在進行大修時，依舊發現部分艦身存有焊接瑕疵，有發生潰裂之虞。
後續嚴重問題，包括噪音、配電線路、還有澳洲自信滿滿的分散式作戰系統整合等問題，都成為柯林斯潛艦下水後的燙手山芋。由於1986年與瑞典簽約的是澳洲工黨政府，柯林斯案遂成壓垮工黨執政的最後一根稻草。
