多數花唄用戶借款金額相對較小，有助於維持較低的違約率。一名知情人士稱，截至12月初，花唄的平均貸款餘額不足人民幣1000元（約台幣4300元）。根據款花唄資產支持證券的說明書，多數用戶的信用額度都低於人民幣6000元。
為了吸引包括大學生到退休人員在內的新用戶，並鼓勵他們頻繁使用其信用額度，花唄推出了針對小額支付的回饋金和折扣。最近在上海一間傳統市場，有些生鮮產品供應商只接受花唄作為支付寶用戶的一種支付機制。
花唄還會在用戶購買大件商品或在大型購物日（例如阿里巴巴的雙11購物狂歡節）提供臨時提高信貸額度的服務。
在美國，銀行和信用卡公司在向個人發放信用卡或無擔保貸款之前，通常會評估他們的信用評價，通常透過分析Experian和Equifax等國家信用機構的報告。但大多數中國消費者沒有基於還款紀錄和多家貸款機構逾期貸款的信用評分。
螞蟻金服及其他中國線上貸款機構有自己評估個人借款人風險的專門方式。某些情況下，花唄起初對新借款人提供的貸款額度非常小，在借款人多次按時還款後會提高他們的信用額度。
花唄貸款的逾期率與中國信用卡的逾期率大致相同。根據一份面向債券投資者的文件，截至6月份，花唄有1.6%的未償還貸款逾期超過30天，1.2%的未償還貸款逾期超過90天。根據中國央行，同期中國大約有1.17%信用卡貸款逾期超過60天。
27歲的Louise Zhou在阿里巴巴淘寶平台販售進口葡萄酒。她表示，自己在法國居住八年後於9月份回到中國。她還說，開了新的支付寶帳戶後，她從手機上的支付寶應用程式，在花唄獲得了人民幣50元（約台幣220元）的信用額度。據用戶稱，之前幾年，首次借款人可從花唄獲得的初始貸款額度為人民幣500元。
在湖南長沙工作的Zhou表示，人民幣50元的額度太少了，沒有什麼意義。不過，她仍然用這個信用額度訂了外送和食品雜貨。她通常在下個月的還款截止日期前償還所借的金額。
Zhou將花唄設成默認支付選項，這代表她購物時會先使用信貸支付，接著才會從支付寶帳戶中扣除存款金。
螞蟻金服一直努力壯大花唄，部分原因是加強監管後很可能降低其手機和線上支付業務的盈利能力。據研究機構Analysys，2004年創立的支付寶去年處理了總額逾1兆美元（約台幣30兆元）的支付交易。2017年起，支付寶被要求透過一個政府支持的清算系統處理銀行轉帳。
北京智庫Wenyuan Institute for Politics and Economics的創始人Wang Chao表示，螞蟻金服希望將資金流留在自己的系統中。
彼得森國際經濟研究所（Peterson Institute for International Economics）研究員Martin Chorzempa說，隨著越來越多的消費者使用花唄信用額度，螞蟻金服也在收集更多人們還款紀錄和消費習慣的數據。
現年25歲的Zhang Chi在上海一家食品公司從事行銷工作，她說，從上大學起她就開始使用花唄了，她用花唄買了一台筆記本電腦，日常消費也會用到花唄。她說，去年12月，為了避免過度消費，她主動將自己的花唄額度降低了一半，降至人民幣4000元。
Zhang說，每個月底才意識到自己花了多少錢。她還說，由於可以使用花唄，她多次衝動消費，購買衣服和化妝品。但她表示，自己從來沒有拖欠過花唄還款。
文／Stella Yifan Xie
