蔣經國也曾誤判情勢，立場怯懦，差點就把南沙太平島拱手讓給越共占領，但是，一個轉念，他又改變了自太平島撤軍的念頭，留下了太平島。
南沙太平島長期以來，由中華民國的海軍陸戰隊戍守。1975年4月底長達10年的越戰結束後，越共占領了太平島原先由南越所控制的敦謙沙洲、鴻庥島、南子島。當時台灣正逢國喪，蔣中正總統剛剛病逝，行政院長蔣經國突然在5月9日傍晚，邀集軍方高層研商南沙問題。蔣經國也許是為擔心太平島距離遙遠，決定要從南沙撤退，台灣緊急調派兩艘驅逐艦，護送國防部作戰次長宋心濂到南沙實地考察，十天後，蔣經國聽取宋心濂返台提出的報告，暫擱了南沙撤軍的命令。如果當時蔣經國一念之間撤軍，台灣可能從此失去在南海海域的共同開發問題上的發言權。
南沙太平島在二戰後，由中華民國政府接收，又在1956年派遣海軍陸戰隊守備，2000年移交海巡署至今，太平島在陳水扁總統任內，開始修築飛機跑道，馬英九總統任內繼續改善島上設施與重修碼頭，蔡英文總統時期，國防部更曾提議駐防八吋榴彈砲到太平島，加強島上的火力，但是這樣巨大的火砲，要如何運到太平島，讓海巡署長李仲威傷透腦筋，但又不好拒絕國防部的好意，後來改以155榴彈砲進駐，海巡署官兵派往陸軍砲兵學校學習使用155榴彈砲。不過，蔡英文總統對於太平島的定位很清楚地提出，是要成為南海的國際人道救援基地，而不是一個海上的火力點，這一點主要還是考量如何避免引發衝突，配合美國在南海的政治立場。
南海海域有許多國家主張擁有主權，不過，目前爭議較多的是在西沙海域，中國大陸與越南在西沙的矛盾不小，美國有意見的人工島，也多在西沙。南沙其實相對局勢穩定，但太平島鄰近有越南占領的敦謙沙洲，敦謙沙洲原由我方所控制，1974年為南越政府占領，隔年南越投降後，越共緊跟著占領，越南最近也在敦謙沙洲加強火力，因此台灣軍方才會認為應該強化太平島火力，以為反制。
有關南沙太平島的經略，政府早在1945年二次大戰後，先由台灣省行政長官公署接收管轄南海諸島。後改設南沙管理處，隸屬廣東省政府管轄。之後，法國人也曾染指太平島，在島上立碑，但後來法國自行放棄。太平島的由來，是因為政府派出中業軍艦、永興軍艦、太平軍艦、中建軍艦等四艘軍艦，前往西沙、南沙進駐接收。為了紀念太平艦接收這個島，就以太平為島命名。在島上立起太平島石碑。1950年代，國府撤往台灣後，仍派海軍往南沙海域巡弋，成立南沙守備區，由海軍陸戰隊守備太平島，直到後來改由海巡署接防為止。
